EBITDA — один из ключевых показателей финансовой эффективности компании, показывающий прибыль до учета налогов, процентов и амортизации. В статье мы разберем, что означает эта аббревиатура, зачем инвесторы и руководители обращают на нее внимание и как правильно рассчитать показатель, чтобы оценить реальное состояние бизнеса.
Что такое EBITDA
EBITDA — это показатель прибыли, которую компания получает до вычета налогов, процентов по кредитам и амортизации своих активов. Сокращение происходит от английской фразы «Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization», что переводится как «прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации».
Проще говоря, EBITDA — это «грязная прибыль» компании, то есть доход до вычета налогов, процентов и амортизации. Она показывает, приносит ли бизнес деньги без учета долгов и износа активов.
Для удобного контроля прибыли и финансовой эффективности используйте облачное решение 1С:Бухгалтерия от Scloud. Сервис позволяет автоматически формировать отчеты о доходах и расходах и видеть EBITDA в реальном времени.
Что значит для бизнеса отрицательная EBITDA
Если показатель EBITDA отрицательный, это значит, что каждая проданная единица продукции или оказанная услуга приносит убыток, а компания не может выполнять свои обязательства перед кредиторами.
Таким образом становится понятно, что доходов не хватает даже на покрытие операционных расходов. Причины, по которым это может происходить заключаются в следующем:
-
высокая себестоимость;
-
лишние или неэффективные расходы;
-
снижение выручки;
-
запуск бизнеса или ярко выраженная сезонность.
Если чистая прибыль в минусе, но EBITDA положительна, ситуация еще контролируема. А если минус именно в EBITDA — бизнесу не хватает операционного заработка для выполнения обязательств.
Кому важен показатель EBITDA
Банкам. Показатель помогает кредитным организациям оценить финансовую устойчивость компании и принять обоснованное решение о кредитовании. С его помощью банки могут:
-
определить, стоит ли предоставлять кредит;
-
рассчитать максимально допустимый объем финансирования;
-
выбрать оптимальные условия займа;
-
тем самым снизить финансовые риски.
Бизнесменам. EBITDA — это важный инструмент для понимания финансового состояния компании. С ее помощью предприниматели могут:
-
оценить доходность бизнеса и сравнивать показатели с конкурентами;
-
принимать решения о выплате дивидендов и оптимизации расходов;
-
выбирать надежных партнеров для совместных проектов.
Кроме того, показатель особенно полезен при планировании новых кредитов: он позволяет понять, насколько компания готова справляться с долговой нагрузкой и выполнять обязательства перед кредиторами.
Инвесторам. EBITDA помогает оценивать прибыльность компании и ее привлекательность на финансовом рынке. С помощью этого показателя можно:
-
определить, в какую компанию выгодно инвестировать;
-
сравнить несколько бизнесов перед покупкой;
-
выбрать вариант с минимальной закредитованностью;
-
найти бизнес с высокой скоростью окупаемости.
Где взять данные для расчета EBITDA
EBITDA — это расчетный показатель, его нет напрямую в балансе или отчете о финансовых результатах. Но в отчетности можно найти все данные, необходимые для вычисления.
Если использовать формулу через чистую прибыль, понадобятся:
-
отчет о финансовых результатах: из него берут чистую прибыль, налог на прибыль и проценты к уплате (строки 2400, 2410 и 2330);
-
пояснения к бухгалтерскому балансу и ОФР: амортизационные отчисления находятся в строке 5640 раздела 6.
Где найти отчетность конкурентов или других компаний:
-
на сайте самой компании;
-
на специальных ресурсах, например, на сайте ФНС.
Если вы не уверены, как рассчитать EBITDA в 1С, специалисты Scloud проконсультируют вас. Это позволит быстро получать точные показатели и контролировать финансы компании без ошибок.
Как рассчитать EBITDA
Для международной финансовой отчетности формула сложнее, учитываются внереализационные доходы и расходы, проценты и переоценка активов. Для малого бизнеса достаточно использовать расчет по российским стандартам бухучета.
Через чистую прибыль. Наиболее распространенный способ расчета EBITDA — через чистую прибыль компании:
Чистая прибыль + Налог на прибыль + % по кредитам + Амортизация = EBITDA
Эта формула позволяет оценить доходность компании до учета налогов, долговых обязательств и износа активов.
Через выручку. Также EBITDA можно рассчитать через выручку. Этот способ удобен, если под рукой есть данные по выручке, себестоимости и расходам:
Выручка − Себестоимость − Операционные расходы = EBITDA
Итоги
EBITDA — один из ключевых показателей, позволяющий понять реальную прибыльность компании и оценить ее финансовое состояние без учета налогов, долгов и амортизации. Этот инструмент полезен не только руководителям и владельцам бизнеса, но и инвесторам, кредитным организациям и аналитикам.
Для точного расчета EBITDA важно использовать достоверные данные и учитывать особенности вашей компании. Если возникают сомнения, специалисты Scloud помогут настроить 1С, чтобы вы могли быстро и корректно контролировать финансовые показатели.